Synthèse du contrat Utmost Liberté
Points forts
Une couverture internationale très large, héritée de Lombard International et renforcée par l’adossement au groupe Utmost.
Un positionnement haut de gamme, avec un accès au private equity jusqu'à 60 % du portefeuille.
Points faibles
Absence de fonds en euros : le contrat est investi à 100 % en unités de compte.
La gestion en FID et FAS est l’option par défaut.
Présentation de l’assureur
Créée en 1991 au Luxembourg, la compagnie Lombard International Assurance a rejoint le groupe Utmost le 30 décembre 2024, date de finalisation de son acquisition par Utmost Group, groupe britannique spécialisé dans les solutions patrimoniales adossées à l’assurance. Elle était auparavant détenue par des fonds dirigés par Blackstone.
Le contrat Liberté continue d’être émis depuis le Luxembourg, sous la surveillance du Commissariat aux Assurances. Il bénéficie de l’expertise internationale historique de Lombard, avec une présence dans une vingtaine de pays, et de la taille du groupe Utmost. Son ratio de solvabilité s’établit à 141 % au 31 décembre 2025.
Supports
Les fonds en unité de compte (UC)
Le contrat Liberté donne accès à une offre étendue en unités de compte et en actifs non traditionnels, avec un accès au private equity pouvant atteindre 60 % du portefeuille. Comme tout contrat luxembourgeois, il bénéficie du triangle de sécurité et du super-privilège.
Fonds en euros
N/A
Fonds externes
L’esprit du contrat est orienté vers l’utilisation de fonds internes même si techniquement il est possible d’envisager d’investir sur des fonds externes.
Fonds interne dédié
Placements sur mesure dans un fonds interne dédié [FID] à partir de 250 000 euros.
Le fonds interne collectif [FIC] est accessible à partir d’un montant investi de 5 millions d’euros.
Fonds d’assurance spécialisé [FAS]
Un FAS est ouvert avec un investissement minimum de 250 000 euros.
Deux options de gestion sont possibles :
- en gestion libre, l’assureur octroie un mandat au souscripteur l’autorisant ainsi à réaliser des opérations sur le compte ouvert auprès de la banque dépositaire [le souscripteur peut ensuite donner ses instructions directement à la banque],
- en gestion conseillée, une convention de gestion est conclue entre le souscripteur et un conseiller en investissement qui est autorisé par l’assureur ; les frais de gestion sont, soit prélevés directement sur le FAS, soit facturés par le conseiller au souscripteur
Frais
Frais d’entrée
3 % maximum. Chez Althos, 1 %, ramenés à 0 % au-delà d’un million d’euros d’encours conseillés.
Frais de gestion
Ils se composent de la rémunération de l’assureur, comprise entre 0,20 % et 0,50 % par an selon les montants investis, et de la commission d’intermédiation du contrat.
Frais d’arbitrage
Variables selon la banque dépositaire retenue.
Frais de sortie
Aucun frais prélevé à la clôture du contrat.
Les options de gestion sont les suivantes :
- les options d’arbitrage automatiques sont à voir avec les dépositaires,
- les rachats partiels sont d’un montant minimum de 10 000 euros [avec des dérogations possibles],
- les avances ne sont pas possibles,
- sans garantie de prévoyance,
- la souscription peut être réalisée entièrement en ligne,
- il est possible de choisir la devise du contrat [Euro, Dollar, Livre sterling, Franc Suisse, Yen].
1. Les versements
Montants minimums :
- versement initial minimum : 250 000 €
- versement libre complémentaire minimum : 10 000 €.
2. Fonds internes dédiés (FID)
Les Fonds Internes Dédiés sont accessibles à partir de 250 000 €.
3. Digitalisation
Vous pouvez consulter vos contrats et votre historique de transaction grâce au compte eLombard.
Fiscalité
Pour un résident fiscal français, la fiscalité d’un contrat luxembourgeois est identique à celle d’un contrat français : c’est le principe de neutralité fiscale. Les rachats ne sont imposés que sur la part de gains, avec un abattement annuel de 4 600 € (9 200 € pour un couple) après huit ans, et la transmission bénéficie des abattements prévus par les articles 990 I et 757 B du CGI. Le contrat doit par ailleurs être déclaré chaque année à l’administration fiscale.
Tout comprendre sur la fiscalité de l’assurance-vie luxembourgeoise